大佬不约而同买阿里

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风水轮流转。

今年扬眉吐气的腾讯，去年表现平平。去年春风得意的阿里，今年相形见绌。

阿里股价上涨乏力反映了市场的担忧——

① 核心业务兵临城下，拼多多在GMV和月活用户数方面，坐稳老二位置的同时，通过「百亿补贴」猛攻人均消费额，还坐拥小程序红利和微信流量。

② 电商作为互联网流量最主流的货币化手段之一，大家都在开自己的小店，比如小红书、云集、抖音快手。哪怕你没任何经验，还有微盟有赞这些SaaS一条龙服务商。APP流量正在孤岛化、内卷化。

③ 在线下零售领域，以运营和成本控制见长的美团虎视眈眈，外卖、本地生活、共享单车、没准以后连滴滴都吃下来，这些都是实打实的消费频次。

④ 在互联网投资布局端，和腾讯比起来，阿里的投资成果和回报差距肉眼可见。

但是，阿里就真的没有想象力吗？

在2B端，阿里可圈可点，天猫淘宝是企业服务，让天下没有难做的生意，帮企业开店。支付宝帮企业解决支付问题。菜鸟解决物流问题。

还有很少被提及，但市占率全国第一的企业办公软件「钉钉」和「阿里云」——单这两项业务就帮没落的微软重回巅峰，成为依然屹立市场的美股带头大哥。

哦对了，还有妥妥万亿市值的蚂蚁科技呢！

可以说阿里在企业服务领域一直有着最强的布局。而阿里的主要看多逻辑和想象力，并非电商。

随着美股机构的二季度持仓披露，我们发现一众大佬不约而同地加仓了阿里巴巴，他们包括：高瓴资本、索罗斯、达利奥的桥水基金、小摩，以及新成立的香港恒生科技指数。

怎么说呢，今年30多倍PE的阿里，很难不让人联想到去年30多倍的腾讯。

有时候就是要有和市场对着干的勇气（前提是看得懂）。

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8月24日（下周一）创业板注册制开始实施后，短期内最大的两个变化是：

日涨跌幅限制改为20%，波动更大。

创业板新股的套路彻底看齐科创板，5个交易日内没有涨跌幅限制，一把到位。

这会让创业板的打新更刺激，但是想申购必须有深市股票作为底仓门票。

兴业证券选了一批票，筛选指标是这样的：

① 股息率在深市前70%分位区间；

② 市值在300亿元以上；

③ 2020年以来波动率在深市处于后50%区间；

④ 与创业板综指相关性处于后50%分位区间；

最后选出来的票是这些：

我看了下，其实这些票也基本等于「深红利」指数的成分股了。