标普500走势
默认对数坐标 · 日线数据（2000年起）· 月线数据（1928年起）· 蓝色趋势线可拖动，拖动时保留当前时间窗口 · 时间轴预留到 2028 年
资本主义增速的几条线
从 2% 到 40%，人类经济体系里几乎所有"长期增速"都落在一条钟形带内。悬停任意一条线查看含义、典型案例与复利效应；越靠近顶端越像"短跑冲刺"，越靠近底部越接近"秩序基线"。内容来自@望岳投资
纳斯达克综指长周期走势
1971 年以来月度收盘点位 · 支持价格、对数、百分比三种视角
纳斯达克综指 牛熊周期
20% 阈值切分牛熊。0 轴上方 = 牛市（涨幅对数压缩，避免百年大牛市视觉独占），下方 = 熊市（简单百分比，天然锁在 -100% 以内）。标注均为真实涨跌。
标普500年度回报
1928 年以来年度涨跌幅 · 用年度颗粒度看长期风险收益分布
标普500年度回报分布
把 1928 年以来每一年按总回报（含股息）装进 11 个区间 · 平均 10% 只是均值，真实年份极少落在均值附近 · 训练对"市场回报的肥尾分布"的直觉
标普500跨年持有年化收益率
每个单元格表示从横轴年份买入、持有到纵轴年份卖出的年化收益率。红色越深代表亏损越大，白色为正收益，对角线为单年涨跌幅；按年末点位估算，不含股息再投资。
标普500回报分解
1999-2025 年年度拆解 · 总回报 = 价格回报 + 股息回报 + 净回购收益率
标普500自高点回撤
每个交易日距历史最高点的跌幅 · 五档回撤分类
| 回调区间 | 标普高点 | 标普低点 | 创新低天数 | 跌幅 | 再创新高天数 | 分类 | 下跌原因 |
|---|
S&P 500 年内最大回撤 vs 全年涨幅
每年 1-12 月内最深的一次「峰到谷」回撤（DD）vs 全年涨跌幅（TR）| 1928+ 共 99 年 | 收盘价口径，不含股息
这张表想传递的是：年内出现 10%+ 回撤是常态，但大多数年份 TR 仍能正收益。读者用它来训练"看到回撤别慌"的肌肉记忆。
标普500波动率
20 日与 60 日年化波动率 · 红色区间表示任一口径波动率上穿 30% 的高波动阶段
月度涨跌统计
2000 年至今每月涨跌幅 · 附各月上涨概率
恐慌指数与标普500
恐慌定价与指数点位的同屏观察 · 标普500使用对数坐标 · 红色区间表示 VIX 持续高于 30 的恐慌阶段
标普500席勒市盈率走势
席勒市盈率用过去 10 年经通胀调整后的平均盈利做分母，能平滑景气波动，更适合观察长期估值冷热
AIAE · 投资者股票仓位指标
股票市值 / (股票市值 + 债券+现金供应) | 1945+ 季频 | 来源：Alpha Architect 2021
通俗讲，AIAE 就是「全社会此刻有多少比例的资产押在股票上」。它和市盈率看「股票贵不贵」（价格÷盈利）不同，AIAE 看的是「大家手上股票多不多」（持仓÷总资产）——当所有人都被股票塞满的时候，未来想让仓位降回来只有两条路：要么靠加买债券、要么靠股票自己跌下来。论文实证显示它对未来 10 年股票回报的预测力优于 CAPE / Tobin's Q：1929 / 2000 / 2007 顶部 AIAE 都创新高，1932 / 1982 / 2009 底部 AIAE 都创新低。
标普500每股收益走势
TTM EPS，长期样本为主，尾部按季度补齐最新盈利变化
标普500净资产收益率（ROE）走势
年度净资产收益率与长期均值对照 · 当前仓内数据覆盖 2000-2024 年
五年滚动收益率
基于 1928 年以来月线数据，任意时点往回看 5 年的年化回报
标普500 牛熊周期
20% 阈值切分牛熊。0 轴上方 = 牛市（涨幅对数压缩，避免百年大牛市视觉独占），下方 = 熊市（简单百分比，天然锁在 -100% 以内）。标注均为真实涨跌。
科技七巨头与自编七巨头指数
起点 2022-01-01 = 100 · 对数坐标观察七巨头与等权组合的复利斜率 · 时间轴预留到 2028 年
行业暴露
按 GICS 划分的标普500 权重结构
成分股变动
基于 S&P Dow Jones Indices 官方公告整理的近期样本调整
| 生效日期 | 新加入 | 被替换 | 触发原因 | 类型 |
|---|
编制规则
标普500 的纳入、权重和调整机制
标普500成分股全景
横轴市值（十亿美元） · 纵轴近一年收益率 · 下方补充权重与价格表
| 公司名称 | 代码 | 权重 | 价格 |
|---|
纳斯达克100年度回报
1986 年以来纳指100（^NDX）年度涨跌 · 价格回报口径（不含股息）
纳斯达克100年度回报分布
把 1986 年以来每一年按价格回报装进 11 个区间 · 纳指 41 年里有 5 年 >50%（1991/1998/1999/2009/2023），但也有 1 年 <-40%（2008）· 比标普更"肥尾"
纳斯达克100跨年持有年化收益率
每个单元格表示从横轴年份买入、持有到纵轴年份卖出的年化收益率 · 2000 年高点买入持有到 2014 年才回本，对角线为单年涨跌
纳斯达克100回报分解
2000 年以来 QQQ 年度拆解 · 价格回报 + 股息回报 + 净回购收益率 · 股息贡献极小（纳指成分以成长股为主）；回购率由 top-25 成分股 yfinance 年报现金流加权聚合，仅最近 6 年（2021+）有数据
纳斯达克100自高点回撤
每个交易日距历史最高点的跌幅 · 互联网泡沫 2000-2002 累计回撤 -82.9%，用时 4,775 天（13 年）才再创新高
| 回调区间 | 纳指高点 | 纳指低点 | 创新低天数 | 跌幅 | 再创新高天数 | 量级分类 |
|---|
纳斯达克100年内最大回撤 vs 全年涨幅
每年纳指100年内"峰到谷"回撤与全年涨跌幅 + 年内创新高次数（1986+） · 83% 的年份正收益，平均年内回撤 -19.5%，比标普更大
纳斯达克100波动率
20日 / 60日滚动年化波动率 · 纳指长期均值约25%，高于标普的20%
纳斯达克100月度涨跌统计
按年-月交叉看每月涨跌 · 第一行为各月历史上涨概率
纳斯达克100与恐慌指数 VXN
VXN 是 CBOE 发布的纳斯达克100版 VIX（2001+）· 同步对比 NDX 点位与 VXN 日频数值，高于 30 的区间着重标注
| 范围 | 解读 | 市场状态 | 历史案例 |
|---|---|---|---|
| VXN < 15 | 极低波动 | 自满/牛市平静期；隐含波动率压缩到历史低位 | 2006 牛市尾、2017 年 low-vol 年、2024 年中段 |
| 15 ≤ VXN < 25 | 正常区间 | 纳指长期均值附近；建仓或观望皆可 | 多数交易日分布在此区间 |
| 25 ≤ VXN < 40 | 偏高警戒 | 市场情绪紧张、抛压增强；买方谨慎 | 2022 熊市大部分时间、2018 Q4、2025 关税恐慌 |
| 40 ≤ VXN < 60 | 恐慌 | 极度紧张，常伴急跌；往往接近底部区间 | 2008 金融危机中段、2011 欧债危机、2018 Q4 |
| VXN ≥ 60 | 极端恐慌 / 崩盘 | 流动性危机、做市商反向报价；历史上常见 V 型反转机会 | 2008-10 雷曼、2020-3 疫情（峰值 85.47） |
VXN 全称 CBOE Nasdaq-100 Volatility Index，是 VIX 的纳指 100 版本，衡量未来 30 天纳指 100 隐含波动率。数据始于 2001-01-23，由 CBOE 实时计算，本面板通过 yfinance ^VXN 拉取日频历史值。
纳斯达克100五年滚动收益率
每日回望 60 个月的年化收益率 · 2000 年顶部买入持有 5 年曾年化亏损 20%+
纳斯达克100成员近1年收益
按近 1 年收益率对全部成分股做横截面排序，可滚动浏览完整样本
纳斯达克100年内涨跌
按年初以来涨跌幅排序，看今年内部扩散与分化
纳斯达克100权重累计
基于 QQQ 前 25 大实际持仓权重，黑线展示累计覆盖，灰柱展示单只权重
纳斯达克100成分股权重分布
环形图展示前 15 大实际权重与其余成分的合计占比；完整成分股清单在下方表格中保留
| 公司名称 | 代码 | 行业 | QQQ权重 | 价格 | 近1年 | 股息率 |
|---|
道琼斯指数百年走势
100 年月度收盘点位 · 支持价格、对数、百分比三种视角